چه چیزی سرمایهگذاران را بارها و بارها به اتریوم ETH بازمیگرداند؟
اتریوم (ETH) مدتهاست که یکی از نیروهای غالب در بازار ارزهای دیجیتال بوده است و در طول چرخههای مختلف بازار، انعطافپذیری خود را به نمایش گذاشته است. با وجود نوسانات شدید، ETH توانسته است از افتهای شدید بازیابی شود و این آن را به یک دارایی حیاتی برای معاملهگران و سرمایهگذاران تبدیل کرده است.
تحلیل درصد کاهش از بالاترین سطح تاریخ اتریوم (ATH)
تاریخچه قیمت اتریوم نشاندهنده انعطافپذیری آن در آخرین کاهش درصدی است. در بازار نزولی سال 2022 پس از فروپاشی FTX، ETH کاهش شدید 80 درصدی را تجربه کرد. اما تا 9 مارس 2025، کاهش درصدی به 53.11- درصد رسید و ETH در حدود 2300 دلار معامله میشود.
تحلیلها نشان دادند که الگوهای مشابهی از اصلاحات عمیق و سپس بازیابیهای قوی وجود داشته است. در سال 2018، ETH کاهش 70 درصدی را تجربه کرد و در سال 2021 نیز 60 درصد کاهش یافت، اما در هر دو مورد بازیابی صورت گرفت. بهروزرسانی Dencun در 2024 و تأیید ETFها به بازیابی اخیر اتریوم کمک کردهاند و قدرت بلندمدت این دارایی را تقویت کردهاند.
انباشته شدن سرمایه توسط نهنگها در زمان افت قیمت نیز نقشی در تقویت اعتماد سرمایهگذاران ایفا کرده است. تحلیلها پیشبینی کردهاند که اگر ETH به 3000 تا 4164 دلار برسد، ممکن است یک شکستن بالاترین سطح تاریخی (ATH) اتفاق بیفتد.
با این حال، چالشهای نظارتی یا دستکاری بازار میتوانند باعث اصلاح 40 تا 50 درصدی دیگری شوند. در بلندمدت، انعطافپذیری ETH نشاندهنده پتانسیل برای عبور از مرز 4000 دلار است، مگر اینکه وقایع مهمی در بازار رخ دهد.
نقشه حرارتی نوسانات
انعطافپذیری اتریوم بهطور نزدیک با نقشه حرارتی تسویهحساب ETH/USDT در بایننس ارتباط دارد. پیش از این، نقشه حرارتی نشان میداد که ETH در محدوده قیمت 2050 تا 2250 دلار در یک بازه زمانی 24 ساعته معامله میشد.
این امر با نمودار کاهش قیمت اتریوم مطابقت داشت، جایی که کاهش 53.11- درصدی در 2025 نشاندهنده تثبیت در نزدیکی 2300 دلار بود. کاهشهای 80- درصدی در 2022 نیز با تسویهحسابهای مشابه در 2100 دلار همراستا بود که فشارهای بازار را نشان میداد.
نوسانات قیمت 50 تا 100 دلاری نقشه حرارتی، با کاهشهای 60 تا 70 درصدی در 2018 و 2021 در اتریوم مشابه بود. این نشان میدهد که انعطافپذیری ETH بستگی به مدیریت نوسانات دارد و توسط بهروزرسانی Dencun در 2024 و تأیید ETFها پشتیبانی میشود. شکست بالاتر از 2200 دلار میتواند ETH را به سمت 3000 تا 4164 دلار تا پایان سال سوق دهد.
برعکس، افت قیمت زیر 2100 دلار ممکن است منجر به اصلاح 40 درصدی به 1800 دلار شود.
تغییرات حجم ETH بینش بیشتری میدهد
ترندهای حجم روزانه بینش بیشتری در مورد رفتار بازار اتریوم ارائه دادند. نمودار حجم، که از 13 فوریه تا 6 مارس را پوشش میدهد، نشاندهنده افزایش شدید حجم از 50 هزار به 450 هزار در معاملات است. تا 19 فوریه، حجم به 200 هزار رسید و قبل از کاهش کوتاه به 100 هزار در 25 فوریه، دوباره افزایش یافت.
یک افزایش جدید باعث شد حجم تا 400 هزار در 6 مارس برسد که با تثبیت کاهش 53.11- درصدی اتریوم در 2300 دلار همزمان بود.
تحلیلهای تجربی نشان دادند که کاهش شدید ETH در 2022 به 80 درصد با حجمهای کم معاملات بین 50 هزار تا 100 هزار همراستا بود که نشاندهنده مشارکت ضعیف بازار است.
در مقابل، افزایش اخیر حجم به 300 هزار تا 450 هزار نشاندهنده افزایش علاقه سرمایهگذاران است که احتمالاً تحت تأثیر بهروزرسانی Dencun و ورود سرمایه از ETFها بوده است. ترندهای مشابه در 2017-2018 آغاز دورههای صعودی را نشان دادند و انباشته شدن سرمایه توسط نهنگها از افزایش قیمت به سمت 3000 تا 4164 دلار حمایت کرد.
با این حال، کاهش حجم معاملات به 150 هزار تا 200 هزار میتواند نشاندهنده احتمال افت قیمت 40 تا 50 درصدی باشد.
ثبات بلندمدت در حجم بالای معاملات
ثبات بلندمدت در حجم بالای معاملات همچنان یک عامل کلیدی برای توانایی اتریوم در عبور از سطوح بالاترین قیمتهای تاریخی قبلی باقی مانده است، هرچند کاهش قابل توجه در مشارکت میتواند حمایت از 1500 دلار را به چالش بکشد. در نهایت، الگوهای تاریخی اتریوم تأکید میکنند که این ارز دیجیتال در برابر کاهشهای بازار، چالشهای نظارتی و تغییرات نقدینگی از خود انعطافپذیری نشان داده است.
منبع: ambcrypto.com
دیدگاهها